Arbitrage Forex Vs Futures

Cash-and-Carry-Arbitrage Was ist Cash-and-Carry-Arbitrage Cash-and-Carry-Arbitrage ist eine Kombination aus einer Long-Position in einem Vermögenswert wie einer Aktie oder einer Ware und einer Short-Position in den zugrunde liegenden Futures. Diese Arbitrage-Strategie zielt darauf ab, Preis-Ineffizienzen für den gleichen Vermögenswert in den Bargeld - (oder Spot-) und Futures-Märkten zu nutzen. Um risikolose Gewinne zu erzielen. Der Arbitrageur würde typischerweise versuchen, den Vermögenswert bis zum Ablauf des Futures-Kontrakts zu tragen. An welchem ​​Punkt es gegen den Futures-Vertrag geliefert würde. Daher ist diese Strategie nur dann realisierbar, wenn der Mittelzufluss aus der Short-Futures-Position die Anschaffungskosten übersteigt und die Kosten der Long-Asset-Position trägt. BREAKING DOWN Cash-and-Carry-Arbitrage Betrachten Sie das folgende Beispiel für Cash-and-Carry-Arbitrage. Gehen Sie davon aus, dass ein Vermögenswert derzeit bei 100 gehandelt wird, während der einmonatige Futures-Kontrakt bei 104 festgesetzt wird. Darüber hinaus belaufen sich die monatlichen Kosten wie Lager-, Versicherungs - und Finanzierungskosten für diesen Vermögenswert auf 3. In diesem Fall würde der Händler oder Arbitrageur Den Vermögenswert zu erwerben (oder eine Long-Position in ihm zu öffnen) bei 100 und verkauft gleichzeitig den einmonatigen Futures-Kontrakt (dh eine Short-Position in ihm) bei 104. Der Trader würde dann den Vermögenswert bis zum Verfallsdatum der Futures übertragen Vertrag, und liefern sie gegen den Vertrag, so dass ein Arbitrage oder risikolosen Gewinn von 1.Difference zwischen Arbitrage und Hedging Trader in der heutigen Markt kontinuierlich verwenden verschiedene Taktiken, um eine höhere Rendite zu erhalten, und um sicherzustellen, dass das Ausmaß des Risikos erlitten minimiert werden . Arbitrage und Hedging sind zwei solche Maßnahmen, die sich in Bezug auf den Zweck, für den sie verwendet werden, ganz voneinander unterscheiden. Der folgende Artikel gibt einen klaren Überblick über jede Art von Technik und erklärt den Unterschied zwischen den beiden. Arbitrage ist, wo ein Händler gleichzeitig kaufen und verkaufen ein Vermögenswert mit der Hoffnung, einen Gewinn aus den Unterschieden in den Preisniveaus des Vermögenswertes, die gekauft wird und der Vermögenswert, der verkauft wird. Es ist zu beachten, dass die Vermögenswerte gekauft und verkauft werden verschiedenen Marktplätzen, die der Grund für die Unterschiede in den Preisniveaus ist. Der Grund, warum es Unterschiede in den Preisniveaus in den verschiedenen Märkten gibt, ist wegen der Marktineffizienzen, in denen, obwohl die Bedingungen in einem Markt zu einer Veränderung in Preisniveaus geführt haben, weil diese Informationen noch nicht auf dem anderen Markt beeinflusst hat Preisniveaus unterschiedlich sind. Ein Trader, der einen Profit sucht, kann diese Marktinfizienten zu ihrem Vorteil nutzen, indem er lediglich den Vermögenswert zu einem günstigeren Preis von einem Markt kauft und ihn dann zu einem höheren Preis verkauft, um einen Arbitragegewinn zu erzielen. Hedging ist eine Taktik, die von Händlern zur Minimierung möglicher Risiken und damit Einkommensverluste aufgrund von Veränderungen in der Bewegung, in Preisniveaus verwendet wird. Ein Investor wird sich gegen mögliche Verluste absichern, indem er eine Investition abschließt, die es dem Anleger ermöglicht, Verluste auszugleichen, falls das Schlimmere passiert. Es handelt sich um eine Sicherheitsmaßnahme oder eine Versicherung gegen leidende erhebliche Verluste. Die Absicherung kann durch Finanzinstrumente wie Aktien, Futures, Optionen, Swaps und Forwards erfolgen und erfordert in der Regel komplexe Anlagestrategien wie Leerverkäufe und Longpositionen. Absicherung kann mit einem Beispiel besser verstanden werden. Fluggesellschaften konsumieren Kraftstoff, um ihre Betriebe laufen zu lassen. Allerdings ist der Kraftstoffpreis extrem volatil, und so versuchen die meisten Fluggesellschaften, sich gegen dieses Risiko zu schützen, indem sie eine Hecke nehmen, die den Kraftstoffpreis auf einen Höchstwert festlegt. Dies kann durch Finanzinstrumente wie Swap oder Option erfolgen. Arbitrage vs Hedging Arbitrage und Hedging sind beide Techniken, die von Händlern, die in einer volatilen finanziellen Rahmenbedingungen eingesetzt werden. Diese Techniken sind jedoch sehr unterschiedlich zueinander und werden für verschiedene Zwecke verwendet. Arbitrage ist in der Regel von einem Händler, der große Gewinne durch Markt-Ineffizienzen zu machen versucht. Auf der anderen Seite wird Hedging von Händlern als Versicherungspolice verwendet, um potenzielle Verluste zu schützen. Arbitrage und Hedging sind einander ähnlich, da sie beide Investoren benötigen, um Marktbewegungen zu antizipieren und Finanzinstrumente zu nutzen, um von diesen Bewegungen zu profitieren. Trader in den heutigen Markt kontinuierlich mit verschiedenen Taktiken, um höhere Rendite zu erhalten, und um sicherzustellen, dass das Niveau des Risikos erlitten minimiert werden. Arbitrage und Hedging sind zwei solche Maßnahmen, die sich in Bezug auf den Zweck, für den sie verwendet werden, ganz voneinander unterscheiden. Arbitrage ist, wo ein Händler gleichzeitig kaufen und verkaufen ein Vermögenswert mit der Hoffnung, einen Gewinn aus den Unterschieden in den Preisniveaus des Vermögenswertes, die gekauft wird und der Vermögenswert, der verkauft wird. Hedging ist eine Taktik, die von Händlern zur Minimierung möglicher Risiken und damit Einkommensverluste aufgrund von Veränderungen in der Bewegung, in Preisniveaus verwendet wird.